特別提醒

無錫市鑫宏業(yè)電纜線科技發(fā)展有限公司

(下稱“鑫宏業(yè)”、“外國投資者”或“企業(yè)”)依據(jù)《證券發(fā)行與承銷管理辦法》(中國證監(jiān)會令[第208號])(下稱“《管理辦法》”)、《首次公開發(fā)行股票注冊管理辦法》(中國證監(jiān)會令[第205號])、《深圳證券交易所首次公開發(fā)行證券發(fā)行與承銷業(yè)務(wù)實施細(xì)則》(深圳上[2023]100號)(下稱“《業(yè)務(wù)實施細(xì)則》”)、《深圳市場首次公開發(fā)行股票網(wǎng)上發(fā)行實施細(xì)則》(深圳上[2018]279號)(下稱“《網(wǎng)上發(fā)行實施細(xì)則》”)、《深圳市場首次公開發(fā)行股票網(wǎng)下發(fā)行實施細(xì)則(2023年修訂)》(深圳上[2023]110號)(下稱“《網(wǎng)下發(fā)行實施細(xì)則》”)、《首次公開發(fā)行證券承銷業(yè)務(wù)規(guī)則》(中證協(xié)發(fā)[2023]18號)、《首次公開發(fā)行證券網(wǎng)下投資者管理規(guī)則》(中證協(xié)發(fā)[2023]19號)(下稱“《首發(fā)網(wǎng)下投資者管理規(guī)則》”)等有關(guān)法律法規(guī)、監(jiān)管要求及自我約束標(biāo)準(zhǔn)等相關(guān)資料,及其深圳交易所(下稱“深圳交易所”)相關(guān)股票發(fā)行上市制度和全新操作指南等相關(guān)規(guī)定,組織落實首次公開發(fā)行股票并且在科創(chuàng)板上市。

本次發(fā)行的保薦代表人(主承銷商)為中信建投證券有限責(zé)任公司(下稱“中信建投證券”、“保薦代表人”或“保薦代表人(主承銷商)”)。

此次初步詢價和網(wǎng)下發(fā)行都通過深圳交易所網(wǎng)下發(fā)行平臺網(wǎng)站(下稱“網(wǎng)下發(fā)行平臺網(wǎng)站”)及中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司深圳分公司(下稱“中國結(jié)算深圳分公司”)登記結(jié)算平臺,請網(wǎng)下投資者仔細(xì)閱讀本公告及《網(wǎng)下發(fā)行實施細(xì)則》等有關(guān)規(guī)定。此次網(wǎng)上發(fā)行根據(jù)深圳交易所交易軟件開展,請在網(wǎng)上投資人仔細(xì)閱讀本公告及《網(wǎng)上發(fā)行實施細(xì)則》等有關(guān)規(guī)定。

本次發(fā)行適用2023年2月17日中國證監(jiān)會(下稱“證監(jiān)會”)公布的《證券發(fā)行與承銷管理辦法》(中國證監(jiān)會令[第208號])、《首次公開發(fā)行股票注冊管理辦法》(中國證監(jiān)會令[第205號]),深圳交易所公布的《深圳證券交易所首次公開發(fā)行證券發(fā)行與承銷業(yè)務(wù)實施細(xì)則》(深圳上[2023]100號)、《深圳市場首次公開發(fā)行股票網(wǎng)下發(fā)行實施細(xì)則(2023年修訂)》(深圳上[2023]110號),中國證券業(yè)協(xié)會(下稱“中國證券業(yè)協(xié)會”)公布的《首次公開發(fā)行證券承銷業(yè)務(wù)規(guī)則》(中證協(xié)發(fā)[2023]18號)、《首次公開發(fā)行證券網(wǎng)下投資者管理規(guī)則》(中證協(xié)發(fā)[2023]19號),請投資者關(guān)注有關(guān)規(guī)定的改變。

本次發(fā)行價錢67.28元/股相對應(yīng)的外國投資者2022年扣非前后左右孰低歸屬于母公司股東純利潤攤低后股票市盈率為46.72倍,高過中證指數(shù)有限公司2023年5月18日(T-4日)公布的“C38電工器材和設(shè)備加工制造業(yè)”近期一個月靜態(tài)數(shù)據(jù)平均市盈率25.03倍,超過力度大約為86.66%;高過同業(yè)競爭上市企業(yè)2022年扣非前后左右孰低歸屬于母公司股東純利潤平均靜態(tài)市盈率28.62倍,超過力度大約為63.24%,出現(xiàn)將來外國投資者股票下跌為投資者產(chǎn)生虧損的風(fēng)險性。外國投資者和保薦代表人(主承銷商)報請投資者關(guān)注經(jīng)營風(fēng)險,謹(jǐn)慎判斷發(fā)售市場定價合理化,客觀作出決策。

煩請投資人密切關(guān)注本次發(fā)行的交易方式、在網(wǎng)上網(wǎng)下申購及交款、回?fù)軝C制、中斷發(fā)售及棄購股權(quán)管理等層面,詳情如下:

1、本次發(fā)行選用向參加戰(zhàn)略配售的投資人定項配股(下稱“戰(zhàn)略配售”)、線下向滿足條件的投資人詢價采購配股(下稱“網(wǎng)下發(fā)行”)和線上向擁有深圳市場非限售A股股權(quán)與非限購存托總市值的社會里公眾投資者標(biāo)價發(fā)售(下稱“網(wǎng)上發(fā)行”)相結(jié)合的方式。

2、初步詢價完成后,外國投資者和保薦代表人(主承銷商)依據(jù)《無錫鑫宏業(yè)線纜科技股份有限公司首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市初步詢價及推介公告》(下稱“《初步詢價及推介公告》”)所規(guī)定的去除標(biāo)準(zhǔn),在去除不符合條件的網(wǎng)下投資者價格后,協(xié)商一致將擬認(rèn)購價錢高過87.50元/股(沒有87.50元/股)的配售對象所有去除;將擬認(rèn)購價格是87.50元/股,且股票數(shù)量低于640億港元(沒有)的配售對象所有去除;擬認(rèn)購價格是87.50元/股、股票數(shù)量相當(dāng)于640億港元且認(rèn)購時長同是2023年5月18日14:51:01:073的配售對象中,依照深圳交易所網(wǎng)下發(fā)行平臺網(wǎng)站一鍵生成的配售對象次序從后面到前去除28個配售對象。之上全過程共去除76個配售對象,相匹配去除的擬認(rèn)購總產(chǎn)量為36,940億港元,占此次初步詢價去除失效價格后擬股票數(shù)量總數(shù)3,661,240億港元的1.0089%。去除一部分不得參加線下及網(wǎng)上搖號。實際去除狀況請見“附注:投資人價格信息統(tǒng)計表”里被標(biāo)明為“高價位去除”的那一部分。

3、外國投資者和保薦代表人(主承銷商)依據(jù)初步詢價結(jié)論,充分考慮剩下價格及擬股票數(shù)量、合理認(rèn)購倍數(shù)、外國投資者股票基本面及所在領(lǐng)域、市場狀況、同業(yè)競爭上市公司估值水準(zhǔn)、募資需求及包銷風(fēng)險性等多種因素,共同商定本次發(fā)行價格是67.28元/股,網(wǎng)下發(fā)行不進(jìn)行累計投標(biāo)詢價。

投資人請照此價格是2023年5月24日(T日)進(jìn)行線上和網(wǎng)下申購,認(rèn)購時不用繳納認(rèn)購資產(chǎn)。此次網(wǎng)下發(fā)行認(rèn)購日和網(wǎng)上搖號日同為2023年5月24日(T日),在其中,網(wǎng)下申購時間是在9:30-15:00,網(wǎng)上搖號時間是在9:15-11:30,13:00-15:00。

4、本次發(fā)行價格是67.28元/股,不得超過去除最大價格后網(wǎng)下投資者報價的中位值和加權(quán)平均值,去除最大價格后由公布募資方法成立的證券基金(下稱“證券基金”)、全國社會保障基金(下稱“社會保險基金”)、基本養(yǎng)老保險基金(下稱“養(yǎng)老保險金”)、企業(yè)年金基金和職業(yè)年金基金(下稱“年金基金”)、合乎《保險資金運用管理辦法》等相關(guān)規(guī)定的險資(下稱“險資”)和達(dá)標(biāo)境外機構(gòu)資產(chǎn)價格中位值和加權(quán)平均值孰低值,故保薦代表人有關(guān)分公司不用參加此次戰(zhàn)略配售。

依據(jù)最終決定的發(fā)行價,參加戰(zhàn)略配售的投資人最后僅是發(fā)行人的高管人員與骨干員工參加此次戰(zhàn)略配售成立的專項資產(chǎn)管理計劃,即中信證券股大管家鑫宏業(yè)1號戰(zhàn)略配售集合資產(chǎn)管理計劃(下稱“鑫宏業(yè)1號資管計劃”)、中信證券股大管家鑫宏業(yè)3號戰(zhàn)略配售集合資產(chǎn)管理計劃(下稱“鑫宏業(yè)3號資產(chǎn)管理計劃”)。依據(jù)最終決定的發(fā)行價,鑫宏業(yè)1號資產(chǎn)管理計劃最后發(fā)展戰(zhàn)略配售股份數(shù)量達(dá)到59.4530億港元,占本次發(fā)行股權(quán)數(shù)量2.45%;鑫宏業(yè)3號資產(chǎn)管理計劃最后發(fā)展戰(zhàn)略配售股份數(shù)量達(dá)到33.2936億港元,占本次發(fā)行股權(quán)數(shù)量1.37%;發(fā)行人的高管人員與骨干員工專項資產(chǎn)管理計劃總計最后發(fā)展戰(zhàn)略配售股份數(shù)量達(dá)到92.7466億港元,占本次發(fā)行股權(quán)數(shù)量3.82%。

本次發(fā)行原始戰(zhàn)略配售數(shù)量達(dá)到364.1205億港元,占本次發(fā)行數(shù)量15.00%。最后戰(zhàn)略配售數(shù)量達(dá)到92.7466億港元,占本次發(fā)行數(shù)量3.82%。本次發(fā)行原始戰(zhàn)略配售股票數(shù)與最后戰(zhàn)略配售股票數(shù)的差值271.3739億港元將回拔至網(wǎng)下發(fā)行。

5、限售期分配:本次發(fā)行的股票里,網(wǎng)上發(fā)行的個股無商品流通限定及限售期分配,自此次公開發(fā)行個股在深圳交易所發(fā)售的時候起就可以商品流通。

網(wǎng)下發(fā)行部分為占比限購方法,網(wǎng)下投資者理應(yīng)服務(wù)承諾其獲配股票數(shù)的10%(向上取整測算)限售期限為自外國投資者首次公開發(fā)行股票并發(fā)售的時候起6月。即每一個配售對象獲配的股票里,90%的股權(quán)無限售期,自此次發(fā)行新股在深圳交易所掛牌交易的時候起就可以商品流通;10%的股權(quán)限售期為6月,限售期自此次發(fā)行新股在深圳交易所掛牌交易的時候起算起。

網(wǎng)下投資者參加基本詢價報價及網(wǎng)下申購時,不用向其管理的配售對象填好限售期分配,一旦價格則視為接納本公告所公布的線下限售期分配。

戰(zhàn)略配售層面,鑫宏業(yè)1號資產(chǎn)管理計劃和鑫宏業(yè)3號資管計劃獲配個股的限售期為12三個月,限售期自此次公開發(fā)行個股在深圳交易所發(fā)售的時候起算起。限售期期滿后,參加戰(zhàn)略配售的投資人對獲配股份的高管增持可用證監(jiān)會和深圳交易所有關(guān)股份減持的相關(guān)規(guī)定。

6、網(wǎng)站投資人理應(yīng)獨立表述認(rèn)購意愿,不可歸納授權(quán)委托證劵公司代其完成股票申購。

7、在網(wǎng)上、網(wǎng)下申購?fù)瓿珊?外國投資者和保薦代表人(主承銷商)將依據(jù)網(wǎng)上搖號狀況于2023年5月24日(T日)再決定是否運行回?fù)軝C制,對線下、網(wǎng)上發(fā)行規(guī)模進(jìn)行控制,回?fù)軝C制的運行將依據(jù)在網(wǎng)上投資人基本合理認(rèn)購倍率明確。

8、網(wǎng)下投資者應(yīng)依據(jù)《無錫鑫宏業(yè)線纜科技股份有限公司首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市網(wǎng)下發(fā)行初步配售結(jié)果公告》(下稱“《網(wǎng)下發(fā)行初步配售結(jié)果公告》”),于2023年5月26日(T+2日)16:00前,按最終決定的發(fā)行價與基本配股總數(shù),按時全額交納新股申購資產(chǎn)。

申購資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)在規(guī)定的時間內(nèi)全額到帳,未在規(guī)定的時間內(nèi)或未按規(guī)定全額交納申購資金,該配售對象獲配新股上市所有失效。多個新股上市同一天發(fā)售時發(fā)生上述情況情況的,該配售對象所有獲配股權(quán)失效。不一樣配售對象同用銀行帳戶的,若申購資金短缺,同用銀行帳戶的配售對象獲配股權(quán)所有失效。網(wǎng)下投資者好似日獲配多個新股上市,按照每一只新股上市各自交款,并依據(jù)標(biāo)準(zhǔn)填好備注名稱。

在網(wǎng)上投資人認(rèn)購中新股后,應(yīng)依據(jù)《無錫鑫宏業(yè)線纜科技股份有限公司首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市網(wǎng)上搖號中簽結(jié)果公告》(下稱“《網(wǎng)上搖號中簽結(jié)果公告》”)執(zhí)行資產(chǎn)交割責(zé)任,保證其資金帳戶在2023年5月26日(T+2日)日終有足量的新股申購資產(chǎn),欠缺一部分視作放棄認(rèn)購,所產(chǎn)生的不良影響以及相關(guān)法律依據(jù)由投資人自己承擔(dān)。投資人賬款劃付需遵循投資人所屬券商的有關(guān)規(guī)定。

線下和線上投資人放棄認(rèn)購的股權(quán)由保薦代表人(主承銷商)承銷。

9、在出現(xiàn)線下和線上投資人交款申購的股權(quán)總數(shù)總計不夠扣減最后戰(zhàn)略配售總數(shù)后此次發(fā)行數(shù)量70%時,外國投資者和保薦代表人(主承銷商)將中斷此次新股上市,并針對中斷發(fā)售的原因及后面分配開展信息公開。

10、本公告中發(fā)布的所有合理價格配售對象務(wù)必參加網(wǎng)下申購,提供可靠報價的網(wǎng)下投資者未參加認(rèn)購或者未全額認(rèn)購或是得到基本配股的網(wǎng)下投資者未按時發(fā)放繳納申購資金,將被稱作毀約并要承擔(dān)賠償責(zé)任,保薦代表人(主承銷商)將毀約狀況報中國證券業(yè)協(xié)會辦理備案。網(wǎng)下投資者或者其管理的配售對象在證交所各銷售市場版塊相關(guān)業(yè)務(wù)的違反規(guī)定頻次分類匯總。配售對象列為限制名單期內(nèi),該配售對象不得參加證交所各銷售市場版塊相關(guān)業(yè)務(wù)網(wǎng)下詢價和配股業(yè)務(wù)流程。網(wǎng)下投資者列為限制名單期內(nèi),之而管理的配售對象均不得參加證交所各銷售市場版塊相關(guān)業(yè)務(wù)的網(wǎng)下詢價和配股業(yè)務(wù)流程。

線上投資人持續(xù)12個月總計發(fā)生3次中簽后未全額交款的情況時,自結(jié)算參與人最近一次申請其放棄認(rèn)購的之日起6月(按180個自然日計算,含隔日)內(nèi)不得參加新股上市、存托、可轉(zhuǎn)換公司債券、可交換公司債券網(wǎng)上搖號。放棄認(rèn)購次數(shù)依照投資人具體舍棄認(rèn)購新股、存托、可轉(zhuǎn)換公司債券與可交換公司債券次數(shù)分類匯總。

11、外國投資者和保薦代表人(主承銷商)鄭重提示廣大投資者注意投資風(fēng)險,科學(xué)理財,請仔細(xì)閱讀2023年5月23日(T-1日)發(fā)表在《中國證券報》《上海證券報》《證券時報》和《證券日報》里的《無錫鑫宏業(yè)線纜科技股份有限公司首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市投資風(fēng)險特別公告》,深入了解經(jīng)營風(fēng)險,謹(jǐn)慎參加此次新股上市。

公司估值及投資風(fēng)險防范

1、本次發(fā)行價格是67.28元/股,請股民依據(jù)下列情況分析本次發(fā)行市場定價合理化。

(1)依據(jù)證監(jiān)會《上市公司行業(yè)分類指引》(2012年修定),鑫宏業(yè)行業(yè)類別為“C38電工器材和設(shè)備加工制造業(yè)”。截止到2023年5月18日(T-4日),中證指數(shù)有限公司早已公布的(C38)液壓氣動和設(shè)備加工制造業(yè)近期一個月靜態(tài)數(shù)據(jù)平均市盈率為25.03倍,請投資人管理決策時參照。

截止到2023年5月18日(T-4日),相比上市公司估值水準(zhǔn)如下所示:

信息來源:Wind新聞資訊,數(shù)據(jù)信息截止到2023年5月18日(T-4日)。

注1:市盈率計算如存有末尾數(shù)差別,為四舍五入導(dǎo)致;

注2:2022年扣非前/后EPS=2022年扣非前/后歸母凈利/T-4日總市值;

注3:《招股說明書》中可比公司景弘盛(872668.NQ)為新三板掛牌集團(tuán)公司,2023年3月21日公示向全國股轉(zhuǎn)公司主動提出終止掛牌,2023年4月25日已掛牌,公司估值體系等市場行情指標(biāo)值較鑫宏業(yè)差異很大。

與業(yè)內(nèi)其他企業(yè)對比,鑫宏業(yè)在以下幾個方面存在一定優(yōu)點:

(1)市場優(yōu)勢

企業(yè)是經(jīng)江蘇省省科學(xué)技術(shù)廳、江蘇省財政廳、國稅總局江蘇省稅務(wù)局評定高新技術(shù)企業(yè),被選為國家級別專精特新企業(yè)“孵化器”公司、江蘇2021年度專精特新企業(yè)“孵化器”、江蘇科技型企業(yè)、江蘇民營科技企業(yè),公司成立以來一直堅持系統(tǒng)化路經(jīng),重視新產(chǎn)品開發(fā)升級工藝改進(jìn)。企業(yè)被認(rèn)定江蘇新能源技術(shù)特殊電纜線工程技術(shù)研究中心、江蘇評定企業(yè)技術(shù)中心、無錫技術(shù)研發(fā)組織,有著我國CNAS認(rèn)證實驗室、TüV萊因受權(quán)試驗室,具有了做為獨立第三方部門對別的用戶提供同樣新項目測試服務(wù)能力。企業(yè)建了高溫老化試驗室、屏蔽效能試驗室、髙壓試驗室、環(huán)境實驗室、機械壽命試驗室、阻燃性試驗室、溫度試驗室、電導(dǎo)體電阻測量試驗室、煙密度試驗室、物理化學(xué)實驗室,合乎ISO/IEC17025:2005《檢測和校準(zhǔn)實驗室能力認(rèn)可準(zhǔn)則》的需求,有著全系列檢測儀器,能及時完成特殊電纜線開發(fā)設(shè)計全過程、多方位材料分析測試。

企業(yè)擁有一支素質(zhì)好、產(chǎn)品研發(fā)能力強、生產(chǎn)制造資深的專業(yè)技術(shù)人員團(tuán)隊,截止到報告期末,集團(tuán)公司研發(fā)部門工作人員總共51人,占公司總總數(shù)11.67%,其中高級工程師3人。企業(yè)自主研發(fā)了全球領(lǐng)先的新能源技術(shù)用化學(xué)交聯(lián)聚烯烴彈性體絕緣層材料,累積了輕量總體設(shè)計、性能卓越寬屏復(fù)合型屏蔽掉、功率大的水冷散熱電池充電等專用型技術(shù)和性能穩(wěn)定離子束輻射交聯(lián)、集中供料及全自動稱重塑膠粒生產(chǎn)加工、高軟性電導(dǎo)體處理等生產(chǎn)工藝流程。企業(yè)車?yán)锔邏弘娋€設(shè)備采用首創(chuàng)的高柔性結(jié)構(gòu)設(shè)計方案,在相同特性情況下,根據(jù)雙層數(shù)次退無接頭意合2次夯實等精細(xì)化生產(chǎn)操縱加工工藝,將電纜線電導(dǎo)體絞線孔徑減少0.1-0.3mm,電導(dǎo)體構(gòu)造有光澤度達(dá)98%之上,提升了車?yán)铼M窄空間鋪設(shè)方便快捷度。

企業(yè)通過自主開發(fā)塑膠粒提升了電纜線商品的穩(wěn)定、匹配性,維持塑膠粒的多元化、關(guān)鍵特性安全自主可控,可以滿足用戶電纜線商品個性化、多元化及不一樣適用場景的需求。公司具有獨立塑膠粒秘方使加工工序更為高效協(xié)作、提升整體生產(chǎn)率,使企業(yè)電纜線商品更有競爭力。

借助強悍的研發(fā)制造水平,企業(yè)參加制定了《電動汽車充電用電纜》《電器設(shè)備內(nèi)部連接電纜》二項國家行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)及其《新能源汽車用高壓線纜》《光伏發(fā)電系統(tǒng)用電纜》《Requirements for Electric Cables Connected to Battery Energy Storage System》《電動汽車充電用液冷電纜認(rèn)證技術(shù)規(guī)范》四項國家標(biāo)準(zhǔn),是該國家標(biāo)準(zhǔn)關(guān)鍵起草者之一。

(2)顧客優(yōu)點

在光伏發(fā)電和新能源車行業(yè),終端用戶對電纜線供應(yīng)商篩選考核指標(biāo)嚴(yán)苛,達(dá)標(biāo)供應(yīng)商認(rèn)證時間較長,往往需要通過品質(zhì)與技術(shù)評審、生產(chǎn)能力功能測試、可靠性檢測、價錢競投、試品研發(fā)、小批量生產(chǎn)試用、大批量生產(chǎn)等環(huán)節(jié),認(rèn)證程序繁雜。

根據(jù)認(rèn)證后,終端用戶與供應(yīng)商會維持比較牢固的合作關(guān)系關(guān)聯(lián)。電子線束和射頻連接器(接線箱)生產(chǎn)商一般只能選驗證范圍之內(nèi)供應(yīng)商采購電纜線,一旦進(jìn)入終端用戶的供貨方管理體系,挑選和維修供應(yīng)商費用較高。在經(jīng)銷商規(guī)格齊全、供應(yīng)能力有保障的前提下電子線束和射頻連接器(接線箱)生產(chǎn)商也不會輕易變動經(jīng)銷商,有較強的協(xié)作黏性。

企業(yè)兼具世界各國電纜線市場拓展,依靠扎實產(chǎn)品質(zhì)量,企業(yè)在光伏線纜、新能源車電纜線銷售市場均構(gòu)成了很強的產(chǎn)品優(yōu)勢。企業(yè)光伏線纜商品廣泛應(yīng)用于光伏電池板、光伏接線盒、光伏連接器、太陽能逆變器,已通過云鋁股份、晶科能源、天合光能、阿特斯、無錫尚德等國內(nèi)外知名光伏組件生產(chǎn)廠家的產(chǎn)品質(zhì)量認(rèn)證。企業(yè)新能源車電纜線商品于2006年即進(jìn)行產(chǎn)品布局,研制出新能源汽車內(nèi)高壓電纜線、充電插頭電纜線及其汽車充電樁電纜線,與比亞迪汽車等全車制造商及比亞迪汽車、上汽新能源、北汽電動汽車、一汽集團(tuán)、蔚來、威馬汽車、理想汽車、宇通客車、福田等車企一級供應(yīng)商保持穩(wěn)定合作關(guān)系,在中國新能源車電纜線市場占有率處于行業(yè)前沿。

企業(yè)品牌經(jīng)過多年不斷積累銷售市場磨練,已經(jīng)在終端用戶中獲取相對較高的知名度和美譽度。企業(yè)和國內(nèi)流行新能源汽車電子線束生產(chǎn)商及光伏接線盒生產(chǎn)商構(gòu)成了相對穩(wěn)定的業(yè)務(wù)關(guān)系關(guān)聯(lián),具備相對穩(wěn)定的客源。企業(yè)贏得了國家級別專精特新企業(yè)“孵化器”公司、“2021年度省部級專精特新企業(yè)孵化器”、“2020年儲能設(shè)備充電電池連接電纜優(yōu)秀獎”、“2020年領(lǐng)先中國可再生能源優(yōu)先公司100強”、“EVSE‘金樁獎’電纜線出色品牌”、“單項工程頂尖光電材料知名品牌”等一系列殊榮;被多個顧客評選為優(yōu)秀供應(yīng)商,包含“河南省晨天電器有限公司2022年度心手相連獎”、“弗迪驅(qū)動力有限責(zé)任公司2022年度優(yōu)秀供應(yīng)商”、“弗迪驅(qū)動力有限責(zé)任公司2021年度出色質(zhì)量獎”、“中航光電科技發(fā)展有限公司2021年度戰(zhàn)略供應(yīng)商”、“南京市康尼新能源車零部件有限責(zé)任公司優(yōu)秀供應(yīng)商”等,顧客普遍分布在我國、日本國、澳洲等國家和地區(qū),相對穩(wěn)定的客源為公司戰(zhàn)略發(fā)展打下了堅實的基礎(chǔ)。

(3)認(rèn)證證書和質(zhì)量優(yōu)點

電纜線商品歸屬于安全性件,對性能穩(wěn)定性要求很高,能夠適應(yīng)各種的工況條件。企業(yè)經(jīng)過多年產(chǎn)品研發(fā)、生產(chǎn)制造不斷積累持續(xù)不斷的技術(shù)革新,已積淀全球領(lǐng)先的生產(chǎn)工藝流程和優(yōu)化的質(zhì)量管控體制,能夠確保商品質(zhì)量穩(wěn)定,質(zhì)量穩(wěn)定。憑著商品平穩(wěn)質(zhì)量以及靠譜性能,企業(yè)產(chǎn)品已通過多種世界各國三方機構(gòu)驗證及獨特行業(yè)認(rèn)證,具備驗證市場優(yōu)勢數(shù)量優(yōu)點。除此之外,UL等三方權(quán)威認(rèn)證的按時監(jiān)督檢查、銷售市場任意抽樣檢驗、下游企業(yè)抽樣檢驗等多次不斷生產(chǎn)制造查驗、產(chǎn)品檢測,促進(jìn)企業(yè)持續(xù)改善,進(jìn)一步強化生產(chǎn)質(zhì)量控制,提升生產(chǎn)工藝流程、提升技術(shù)難題,合理降低成本,逐步完善企業(yè)核心競爭優(yōu)勢。

在太陽能發(fā)電行業(yè),企業(yè)是國內(nèi)最早獲得法國TüV、國外UL認(rèn)證的光伏電纜線生產(chǎn)制造企業(yè)之一,商品已通過中國質(zhì)量認(rèn)證中心CQC、國外UL、法國TüV、法國DEKRA、澳大利亞CSA、日本國PSE、日本國JQA等多個我國關(guān)鍵驗證,驗證覆蓋面積普遍,可以有效滿足用戶的個性化需求。

在新能源汽車行業(yè),企業(yè)獲得IATF16949:2016品質(zhì)體系認(rèn)證證書,并依據(jù)汽車制造業(yè)VDA6.3流程管控規(guī)范運作,且于2012年得到TüV電池充電電纜線資格證書,產(chǎn)品類別根據(jù)國外UL、法國TüV、法國DEKRA、我國CQC等國內(nèi)外流行驗證。

除此之外,在工控自動化行業(yè),企業(yè)產(chǎn)品根據(jù)歐盟國家CE、國外UL、我國CQC等國內(nèi)外驗證,包含多層次工作電壓、耐熱等級。除第三方認(rèn)證外,公司已已通過好幾家終端用戶的獨特驗證。

(4)管理優(yōu)勢

通過在電線電纜行業(yè)的持續(xù)探尋,企業(yè)聯(lián)系實際生產(chǎn)經(jīng)營情況,建立了包含財務(wù)會計、行政工作、采購管理流程、企業(yè)生產(chǎn)管理、營銷管理、生產(chǎn)過程控制、設(shè)備維護(hù)、檢驗管理方法等一系列管理方案,確保運營管理及產(chǎn)品品質(zhì)水準(zhǔn)。與此同時,企業(yè)大力倡導(dǎo)國際領(lǐng)先的的管理模式,不斷提升企業(yè)管理能力和產(chǎn)品品質(zhì),已通過IATF 16949:2016、ISO 9001:2015質(zhì)量認(rèn)證體系、ISO 14001:2015質(zhì)量管理體系及其OHSAS18001:2007職業(yè)健康管理模式。精細(xì)化公司生產(chǎn)管理能力使企業(yè)從客戶訂單、機構(gòu)購置、分配生產(chǎn)制造、售后維修服務(wù)各個階段融洽穩(wěn)妥,完成高效化、降低成本、高品質(zhì)、柔性化生產(chǎn),提高企業(yè)在行業(yè)內(nèi)競爭能力。

綜上所述,做為特殊電纜線生產(chǎn)制造企業(yè),企業(yè)在光伏線纜、新能源車電纜線、工業(yè)生產(chǎn)電纜線等行業(yè)構(gòu)成了豐富的產(chǎn)品構(gòu)造,在業(yè)內(nèi)構(gòu)成了一定的主導(dǎo)地位。

本次發(fā)行價錢67.28元/股相對應(yīng)的外國投資者2022年扣非前后左右孰低歸屬于母公司股東純利潤攤低后股票市盈率為46.72倍,高過中證指數(shù)有限公司2023年5月18日(T-4日)公布的“C38電工器材和設(shè)備加工制造業(yè)”近期一個月靜態(tài)數(shù)據(jù)平均市盈率25.03倍,超過力度大約為86.66%;高過同業(yè)競爭上市企業(yè)2022年扣非前后左右孰低歸屬于母公司股東純利潤平均靜態(tài)市盈率28.62倍,超過力度大約為63.24%,出現(xiàn)將來外國投資者股票下跌為投資者產(chǎn)生虧損的風(fēng)險性。外國投資者和保薦代表人(主承銷商)報請投資者關(guān)注經(jīng)營風(fēng)險,謹(jǐn)慎判斷發(fā)售市場定價合理化,客觀作出決策。

(2)依據(jù)本次發(fā)行確立的發(fā)行價,此次網(wǎng)下發(fā)行遞交了合理報價的投資人數(shù)量達(dá)到249家,管理的配售對象為5,010個,占去除失效價格后配售對象總量的68.35%;相對應(yīng)的合理擬認(rèn)購總產(chǎn)量為2,312,410億港元,占去除失效價格后認(rèn)購總數(shù)的63.16%,相對應(yīng)的合理認(rèn)購倍率為戰(zhàn)略配售回拔后、網(wǎng)上網(wǎng)下回?fù)軝C制運行前線下原始發(fā)行規(guī)模的1,347.78倍。

(3)報請投資者關(guān)注本次發(fā)行價格和網(wǎng)下投資者價格中間存有的差別,線下

投資人價格狀況詳細(xì)本公告“附注:投資人價格信息統(tǒng)計表”。

(4)《招股意向書》中公布的募資要求總金額44,600.00萬余元,本次發(fā)行的發(fā)行價67.28元/股相匹配募資總額為163,320.18萬余元,高過上述情況募資要求額度。

(5)本次發(fā)行遵照社會化定價原則,在初步詢價環(huán)節(jié)由線下投資者根據(jù)真正申購意向價格,外國投資者與保薦代表人(主承銷商)依據(jù)初步詢價結(jié)論狀況并充分考慮剩下價格及擬股票數(shù)量、合理認(rèn)購倍數(shù)、外國投資者股票基本面及所在領(lǐng)域、市場狀況、同業(yè)競爭上市公司估值水準(zhǔn)、募資需求及包銷風(fēng)險性等多種因素,共同商定本次發(fā)行價錢。本次發(fā)行的發(fā)行價不得超過去除最大價格后網(wǎng)下投資者報價的中位值和加權(quán)平均值,去除最大價格后證券基金、社會保險基金、養(yǎng)老保險金、年金基金、險資和達(dá)標(biāo)境外機構(gòu)資產(chǎn)價格中位值和加權(quán)平均值孰低值。一切投資人如參加認(rèn)購,均視為其已接受該發(fā)行價,比如對發(fā)售定價策略和發(fā)行價出現(xiàn)任何質(zhì)疑,提議不參加本次發(fā)行。

(6)股民理應(yīng)充足關(guān)心標(biāo)價社會化包含的潛在風(fēng)險,了解股票發(fā)行時可能跌破凈資產(chǎn),著力提升危機意識,加強價值投資理念,防止盲目跟風(fēng)蹭熱點,監(jiān)管部門、外國投資者和保薦代表人(主承銷商)均難以保證股票發(fā)行后不容易跌破凈資產(chǎn)格。

新股上市項目投資具有很大的經(jīng)營風(fēng)險,投資人必須深入了解新股上市投資及主板市場風(fēng)險,認(rèn)真研讀外國投資者《招股意向書》中公布的風(fēng)險性,并綜合考慮潛在風(fēng)險,謹(jǐn)慎參加此次新股上市。

2、按本次發(fā)行價錢67.28元/股測算,外國投資者募資總金額預(yù)估為163,320.18萬余元,扣減發(fā)行費13,583.26萬余元(沒有企業(yè)增值稅)后,預(yù)估募資凈收益大約為149,736.92萬余元,如存有末尾數(shù)差別,為四舍五入導(dǎo)致。本次發(fā)行存有因獲得募資造成凈資產(chǎn)規(guī)模大幅增加對發(fā)行人的生產(chǎn)制造運營模式、運營管理與風(fēng)險控制力、經(jīng)營情況、獲利能力及公司股東整體利益造成較大影響風(fēng)險。

3、外國投資者此次募資假如應(yīng)用不合理或短時間業(yè)務(wù)流程不可以同步增長,將會對發(fā)行人的獲利能力產(chǎn)生不利影響或出現(xiàn)外國投資者凈資產(chǎn)回報率發(fā)生較明顯下降風(fēng)險,從而導(dǎo)致外國投資者估值水平下降、股票下跌,進(jìn)而為投資者產(chǎn)生投資損失風(fēng)險。

重要提醒

1、鑫宏業(yè)首次公開發(fā)行股票人民幣普通股(A股)(下稱“本次發(fā)行”)并且在科創(chuàng)板上市申請已經(jīng)深交所發(fā)售聯(lián)合會表決通過,并已獲得證監(jiān)會愿意申請注冊(證監(jiān)批準(zhǔn)[2023]517號)。外國投資者股票簡稱為“鑫宏業(yè)”,股票號為“301310”,該通稱和編碼與此同時用以本次發(fā)行的初步詢價、網(wǎng)上搖號及網(wǎng)下申購。本次發(fā)行的個股計劃在深交所發(fā)售。依據(jù)證監(jiān)會《上市公司行業(yè)分類指引》(2012年修定),鑫宏業(yè)行業(yè)類別為“C38電工器材和設(shè)備加工制造業(yè)”。

2、外國投資者和保薦代表人(主承銷商)共同商定此次增發(fā)新股數(shù)量達(dá)到2,427.47億港元,占本次發(fā)行后總股本的25.00%,均為公開發(fā)行新股,自然人股東沒有進(jìn)行公開發(fā)售股權(quán)。此次發(fā)行后總市值為9,709.86億港元。

本次發(fā)行的發(fā)行價不得超過去除最大價格后網(wǎng)下投資者報價的中位值和加權(quán)平均值,去除最大價格后證券基金、社會保險基金、養(yǎng)老保險金、年金基金、險資和達(dá)標(biāo)境外機構(gòu)資產(chǎn)價格中位值和加權(quán)平均值孰低值,故保薦代表人有關(guān)分公司不用參加此次戰(zhàn)略配售。

依據(jù)最終決定的發(fā)行價,參加戰(zhàn)略配售的投資人最后為鑫宏業(yè)1號資管計劃、鑫宏業(yè)3號資產(chǎn)管理計劃。依據(jù)最終決定的發(fā)行價,鑫宏業(yè)1號資產(chǎn)管理計劃最后發(fā)展戰(zhàn)略配售股份數(shù)量達(dá)到59.4530億港元,占本次發(fā)行股權(quán)數(shù)量2.45%;鑫宏業(yè)3號資產(chǎn)管理計劃最后發(fā)展戰(zhàn)略配售股份數(shù)量達(dá)到33.2936億港元,占本次發(fā)行股權(quán)數(shù)量1.37%;發(fā)行人的高管人員與骨干員工專項資產(chǎn)管理計劃總計最后發(fā)展戰(zhàn)略配售股份數(shù)量達(dá)到92.7466億港元,占本次發(fā)行股權(quán)數(shù)量3.82%。

本次發(fā)行原始戰(zhàn)略配售數(shù)量達(dá)到364.1205億港元,占本次發(fā)行數(shù)量15.00%。最后戰(zhàn)略配售數(shù)量達(dá)到92.7466億港元,占本次發(fā)行數(shù)量3.82%。本次發(fā)行原始戰(zhàn)略配售股票數(shù)與最后戰(zhàn)略配售股票數(shù)的差值271.3739億港元將回拔至網(wǎng)下發(fā)行。

戰(zhàn)略配售回拔后、網(wǎng)上網(wǎng)下回?fù)軝C制運行前,線下原始發(fā)行數(shù)量為1,715.7234億港元,約為扣減最后戰(zhàn)略配售總數(shù)后本次發(fā)行數(shù)量73.49%;在網(wǎng)上原始發(fā)行數(shù)量為619.00億港元,約為扣減最后戰(zhàn)略配售總數(shù)后本次發(fā)行數(shù)量26.51%。戰(zhàn)略配售回拔后最后線下、網(wǎng)上發(fā)行總計數(shù)量達(dá)到2,334.7234億港元,在網(wǎng)上及線下最后發(fā)行數(shù)量將依據(jù)在網(wǎng)上、線下回拔情況判斷。

3、本次發(fā)行選用向參加戰(zhàn)略配售的投資人定項配股、線下向滿足條件的網(wǎng)下投資者詢價采購配股與在網(wǎng)上向擁有深圳市場非限售A股股權(quán)與非限購存托總市值的社會里公眾投資者標(biāo)價發(fā)售相結(jié)合的方式。外國投資者和保薦代表人(主承銷商)根據(jù)線下初步詢價立即明確發(fā)行價,網(wǎng)下發(fā)行不進(jìn)行總計招投標(biāo)。初步詢價及網(wǎng)下發(fā)行由保薦代表人(主承銷商)根據(jù)深圳交易所網(wǎng)下發(fā)行平臺網(wǎng)站組織落實,網(wǎng)上發(fā)行根據(jù)深圳交易所交易軟件開展。

4、本次發(fā)行的初步詢價工作中已經(jīng)在2023年5月18日(T-4日)進(jìn)行。外國投資者和保薦代表人(主承銷商)依據(jù)初步詢價結(jié)論,在去除最大價格一部分后,充分考慮剩下價格及擬股票數(shù)量、合理認(rèn)購倍數(shù)、外國投資者股票基本面及所在領(lǐng)域、市場狀況、同業(yè)競爭相比上市公司估值水準(zhǔn)、募資需求及包銷風(fēng)險性等多種因素,共同商定本次發(fā)行價格是67.28元/股,線下不進(jìn)行總計招投標(biāo),此價錢相對應(yīng)的股票市盈率為:

(1)35.04倍(每股凈資產(chǎn)依照2022年度經(jīng)會計事務(wù)所根據(jù)中國會計準(zhǔn)則審計扣非后歸屬于母公司公司股東純利潤除于本次發(fā)行前總市值測算);

(2)33.85倍(每股凈資產(chǎn)依照2022年度經(jīng)會計事務(wù)所根據(jù)中國會計準(zhǔn)則審計扣非前歸屬于母公司公司股東純利潤除于本次發(fā)行前總市值測算);

(3)46.72倍(每股凈資產(chǎn)依照2022年度經(jīng)會計事務(wù)所根據(jù)中國會計準(zhǔn)則審計扣非后歸屬于母公司公司股東純利潤除于本次發(fā)行后總市值測算);

(4)45.13倍(每股凈資產(chǎn)依照2022年度經(jīng)會計事務(wù)所根據(jù)中國會計準(zhǔn)則審計扣非前歸屬于母公司公司股東純利潤除于本次發(fā)行后總市值測算)。

5、此次網(wǎng)下發(fā)行認(rèn)購日和網(wǎng)上搖號日同為2023年5月24日(T日),任一配售對象只能選線下或是在網(wǎng)上一種方式開展認(rèn)購。參加此次初步詢價的配售對象,不論是否為全面價格,均不得參加網(wǎng)上搖號。參加戰(zhàn)略配售的投資人不得參加本次發(fā)行的網(wǎng)上發(fā)行與網(wǎng)下發(fā)行,但證券基金管理員管理的未參加戰(zhàn)略配售的證券基金、社會保險基金、養(yǎng)老保險金、年金基金以外。

(1)網(wǎng)下申購

本次發(fā)行網(wǎng)下申購時間是在2023年5月24日(T日)9:30-15:00。在初步詢價期內(nèi)遞交合理報價的網(wǎng)下投資者管理的配售對象,即可且需要參加網(wǎng)下申購。遞交合理報價的配售對象名冊見“附注:投資人價格信息統(tǒng)計表”里被標(biāo)明為“合理價格”一部分。未提交合理報價的配售對象不可參加此次網(wǎng)下申購。

參加網(wǎng)下發(fā)行的高效價格投資人應(yīng)當(dāng)通過深圳交易所網(wǎng)下發(fā)行平臺網(wǎng)站向其管理的配售對象上傳申購單信息內(nèi)容,包含認(rèn)購價錢、股票數(shù)量及保薦代表人(主承銷商)在發(fā)售聲明中所規(guī)定的信息內(nèi)容。認(rèn)購價格是本次發(fā)行價錢67.28元/股,股票數(shù)量應(yīng)相當(dāng)于初步詢價中其所提供的合理價格對應(yīng)的“擬股票數(shù)量”。在參加網(wǎng)下申購時,投資人不用繳納認(rèn)購資產(chǎn),獲配之后在2023年5月26日(T+2日)交納申購款。

凡參加基本詢價報價的配售對象,不論是否為“合理價格”均不得再參加本次發(fā)行的網(wǎng)上搖號,若與此同時參加線下和網(wǎng)上搖號,網(wǎng)上搖號部分是失效認(rèn)購。

配售對象在認(rèn)購及持倉等多個方面必須遵守有關(guān)法律法規(guī)及證監(jiān)會、深圳交易所和中國證券業(yè)協(xié)會的相關(guān)規(guī)定,并自主承擔(dān)相應(yīng)的責(zé)任。網(wǎng)下投資者管理的配售對象有關(guān)信息(包含配售對象全名、股票賬戶名字(深圳市)、股票賬戶號(深圳市)與銀行收付款賬號等)在中國證券業(yè)協(xié)會登記注冊的信息內(nèi)容為標(biāo)準(zhǔn),因配售對象信息填寫與基本信息不一致而致后果由網(wǎng)下投資者自傲。